الارتباطات

ما هو الارتباط؟ 

 

الارتباط هو شكل من أشكال الضمان يقدمه البنك لطرف مشارك في معاملة تجارية دولية. تضمن الارتباطات أنه إذا كان هناك فشل من جانب أحد الأطراف في الوفاء بشروط العقد (على سبيل المثال ، بسبب عدم توفير السلع أو الخدمات التي تم شراؤها بموجب شروطه) ، فإنه يمكن للطرف صاحب الارتباطات "طلب" ارتباطاتهم واستلام التعويض المالي من البنك

الارتباط - التعريف  

الارتباطات التجارية هي آلية مقبولة عالميا لتمويل التجارة والتي تساعد على الحد بشكل كبير من مخاطر التجارة الدولية. وعلى وجه الخصوص ، كثيراً ما يستخدم المصدرون الارتباطات لضمان أنشطة أعمالهم عند العمل مع شركاء تجاريين في الخارج.  لتأمين المعاملة المفصلة في عقد تصدير الأطراف ، سوف يقوم الممولون التجاريون بإصدار ارتباط نيابة عن المصدر إلى المشتري الدولي أو - عند الاقتضاء -  ضمان مقابل لبنك في بلد المشترين. إذا لم يتم استيفاء العقد للمعايير المفصلة في شروطه ، فإنه يمكن للمشتري طلب الارتباط والحصول على تعويض.

منتجات الارتباط 

على الرغم من اختلاف أسمائهم ، إلا أنه يتم استخدام الارتباطات بشكل عام في أربعة مواقف تجارية لضمان حسن تنفيذ طرف واحد في المعاملة  التجارية وفقًا لشروط العقد التي تقوم عليها.

اولا ,  يمكن استخدام ارتباطات العطاء ،  في عمليات تقديم العطاءات لضمان طمأنة المستوردين بأن المزايدون سوف يأخذون العقد الذي يزايدون عليه إذا منح المستورد لهم ذلك.  وعادة ما تعكس هذه الارتباطات 2-5 ٪ من قيمة العقد بموجب العطاء ؛ وإذا لم يتم إبرام العقد ، فسوف يقوم البنك الذي يقدم الارتباط بتزويد المستورد بالتعويض عن قيمة الارتباط واسترداد المبلغ من المصدر. وهذا يطمئن المستوردين بأن جميع المصدرين الذين يتقدمون للحصول على صفقة ما مهتمون حقًا بالقيام بالعمل بالسعر الذي يعرضونه ، ويحميهم من أي خسارة إذا فشلوا في ذلك.

 

 

ثانياً ، يمكن استخدام الارنباطات لضمان جودة المنتجات المشتراة بموجب عقد. هذه الارتباطات التي يطلق عليها ارتباطات حسن التنفيذ ، تفرض عقوبات بنسبة مئوية محددة من إجمالي سعر العقد (غالباً حوالي 10٪) على المصدرين الذين يفشلون في تصدير الكمية الصحيحة أو جودة السلع التي يشتريها المستورد. ومع ذلك ، فإن هذه الارتباطات هي ضمانات مالية بشروط التفاوض ؛ في حين أنها توفر للمستورد مستوى من التمويل من المصدر ، فإنها لا تضمن أن البنك سوف يفي بالعقد (على سبيل المثال ، عن طريق تحديد موقع مورد بديل) إذا فشل المصدر في القيام بذلك.

ثالثًا ، يُطلب من المستوردين في كثير من الأحيان تقديم مدفوعات مسبقة للمصدرين قبل الانتهاء من العقد لتأمين المركز المالي للمصدرين أو توفير تدفق نقدي للشركة لتنفيذ الطلب. إذا كان الأمر كذلك ، يمكن لارتباط الدفعة المقدمة حماية المستوردين من خلال التعهد بأن يقوم المصدر برد أي مدفوعات مقدمة من المستورد في حالة عدم تسليم المنتج طبقا لشروط العقد. وبدلاً من النسبة المئوية ، يتم عادةً الاتفاق على قيمة هذه الارتباطات مقدمًا ودفعها فورًا عند الطلب.

وأخيرًا ، وبمجرد اكتمال المعاملة  التجارية ، يرغب المستوردون أحيانًا في حجب السداد الكامل للمبلغ المتعاقد عليه لفترة زمنية محددة. وغالبًا ما يكون ذلك مطلوبًا عندما يكون المصدر قد باع للمستوردً بعض الآلات ، إما لتوفير فترة ضمان للتأكد من فعالية البضائع المشتراة ، أو لضمان وفاء المصدر بوعد للحفاظ على السلعة أو خدمتها لفترة متفق عليها. إذا كان الأمر كذلك ، فإنه يمكن لارتباطات الضمانأو ارتباطات الصيانة ضمان هذه الالتزامات.

 

مثال على كيفية عمل الارتباطات  

  1. فن تايم تريدرز  Funtime Traders تاجر ألعاب بالجملة يستورد دمي وألعاب إلى المملكة المتحدة من العديد من شركات التصنيع في شرق آسيا.  ثم انهم يديرون مشروعين تجاريين ؛ اعمالهم التجارية اليومية هي تجارة الجملة إلى بائعي لعب الأطفال المستقلين  الصغار ، وعقود كبيرة لمرة واحدة مع كبار تجار التجزئة.
  2. يتعامل عميل تجزئة كبير في المملكة المتحدة مع  فن تايم تريدرز Funtime Traders بطلب شراء كبير لمرة واحدة من دمى الدببة بسعر ثابت. وهم يريدون تسليم دمى الدببة لموزعها بحلول الأول من ديسمبر حتى يمكن أن يكونوا في المتاجر في الأسبوع الثاني من ديسمبر كجزء من عرض ترويجي كبير قبل عيد الميلاد على الدمي والألعاب. يوافق متداولو فن تايم تريدرز Funtime على محاولة تحديد مصدر المنتج.
  3. يقوم فن تايم تريدرز  Funtime Traders بالترتيب مع مورد حالي في الصين للكمية المطلوبة من دمى الدببة ليتم تصنيعها وشحنها بحلول الأول من أكتوبر ، للسماح بستة أسابيع لشحن البضائع من الصين وأسبوعين للطوارئ لأي مشاكل مع العملاء أو نقل البضائع في المملكة المتحدة.
  4. نظرًا للمخاطر المالية والسمعة التي يتعرض لها متداولو  فن تايم تريدرز  Funtime ،  فإنهم  إن لم يتم شحن البضائع في الوقت المحدد ، فإنهم يتفاوضون على ارتباط حسن التنفيذ بينهم وبين تي اف جي TFG. وفي حالة حدوث تأخير ، توافق تي اف جي  TFG على تطبيق غرامة مالية قدرها 10٪ من قيمة العقد على المورد الصيني عن كل 3 أيام ، وتكون البضاعة متأخرة عن الموعد النهائي لشحنها ودفع القيمة إلى تي اف جي TFG.
  5. بالتأكد من وجود الارتباط ، يختار تاجر التجزئة الكبير  فن تايم تريدرز  Funtime Traders كمورد له للصفقة.
  6. يتم إنتاج دمى الدببة وشحنها إلى المملكة المتحدة بحلول الأول من أكتوبر ، لذلك يتم تقديم خطاب اعتماد مستندي للمورد الذي يدفع لهم مقابل دمى الدببة.
  7. عندما تصل دمي الدببة إلى المملكة المتحدة ، يتم تأكيد جودتها ، ويتم تبادل المدفوعات ، والوفاء بالعقد وتنتهي الارتباطات.

مزايا وعيوب الارتباطات  

الارتباطات:

  • هناك تنسيق دولي واضح يستخدمه المستوردون والمصدرون من جميع أنحاء العالم
  • الارتباط مصمم وفقًا للقيمة والمخاطر المحددة التي يفرضها عقد معين على المشتري (على سبيل المثال مع بدايات النسبة المئوية المخصصة المتفق عليها مقدمًا)
  • حماية المصدرين من فقدان التمويل للعقود بسبب القرارات التي يتخذها المشتري
  • يمكن خفض تكلفة التمويل التجاري من خلال توفير الأمن للمستثمرين
  • يتميز الارتباط بتمديد زمني طويل لتغطية المعاملات الفورية والشروط المستمرة لأي عقد تجاري معين (على سبيل المثال، ارتباط الضمان)

 

 


تواصل مع خبراء التمويل لدينا. اطرح سؤالك الان..